段飛(周星馳 飾)與葉華誤打誤撞入密室，發(fā)現(xiàn)內(nèi)藏穹蒼派寶藏與秘方，大表驚奇。其後走入秘道內(nèi)，竟遇上被囚多年的成昌，被他脅持找逃生之路，幸二人機(jī)警假扮古艷陽(吳孟達(dá) 飾)，再將成昌制服。段飛因擅闖穹蒼禁地，受段海(劉江 飾)痛斥一頓，還要他入城打探玄冰宮中人的行動(dòng)。古艷陽恐穹蒼派會(huì)另找弟子施“極樂神功“對(duì)付他，大表擔(dān)憂。雪雁(藍(lán)潔瑛 飾)自告奮勇上穹蒼以偷取神功秘岌。韓慕奇(艾威 飾)要求陪雪雁冒險(xiǎn)。李嬌(李麗麗 飾)見其女李珠(羅慧娟 飾)自小混集市井，學(xué)得粗豪男子氣，卻失去女兒身之嬌態(tài)，擔(dān)心她難覓夫婿，整日為安排她相親而奔波。段飛施計(jì)戲弄李珠，令她墮河暈倒郊野，剛巧遇上雪雁喬裝老太婆經(jīng)過，求她為李珠更衣。李珠蘇醒后，發(fā)現(xiàn)已被更衣，以為段飛趁機(jī)輕薄，大吵大鬧一場(chǎng)，令全鎮(zhèn)皆知。玉樓發(fā)現(xiàn)雪雁蹤跡，派大隊(duì)人馬圍捕她。雪雁不敵，終墮崖失蹤。