賀德彪(劉小鋒 飾)懷疑銀狐(朱泳騰 飾)是內(nèi)鬼，銀狐為自己狡辯。兩個(gè)人進(jìn)行智力和心理的博弈，難分高下。賀德彪希望銀狐能及時(shí)提供軍統(tǒng)的消息給他。中統(tǒng)查明情況后，解除了對(duì)沈亞奇的審查。賀德彪派人把沈亞奇送進(jìn)了醫(yī)院養(yǎng)傷和恢復(fù)。金百合組織成員之一小島從菲律賓來(lái)到上海與松田相見，東南亞的黃金已經(jīng)全部被他們掠奪過來(lái)，這是日本人發(fā)動(dòng)戰(zhàn)爭(zhēng)的真正目的。小島被寒冰的美色吸引，倆人從舞廳坐黃包車到五月花酒店。李香梅(馬閱 飾)奉松田之命跟蹤他們，被小島罵退。寒冰從小島的口里得知從菲律賓一共過來(lái)３條船和其他詳細(xì)信息后，開槍將小島打死，并及時(shí)向軍統(tǒng)匯報(bào)了這一重要信息。賀德彪請(qǐng)沈亞奇吃飯，沈亞奇獲知金百合組織的具體消息，立即發(fā)電報(bào)給地下組織。老馬(曹世平 飾)認(rèn)為這是沈亞奇設(shè)的圈套，懷疑沈亞奇已經(jīng)叛變。要求方巖松(高亮 飾)立即除掉沈亞奇。軍統(tǒng)這次搶在了中統(tǒng)的前面，他們派人炸沉了那三艘貨輪。中統(tǒng)也派人到上海去，隨時(shí)準(zhǔn)備接管日本人掌控的機(jī)關(guān)和要害部門。陳老板決定派沈亞奇去上海，出任匯通銀行的總經(jīng)理。賀德彪安排了一個(gè)懂行的人蘇眉(曹曉雯 飾)去做沈亞奇的秘書。沈亞奇去銀行其實(shí)是個(gè)幌子，主要任務(wù)還是搜集情報(bào)。軍統(tǒng)派銀狐和寒冰去上海尋找一份記載了日本梅機(jī)關(guān)在上海的潛伏特務(wù)名單的藍(lán)色檔案。中統(tǒng)也派賀德彪去執(zhí)行這項(xiàng)任務(wù)，以防落到共產(chǎn)黨和美國(guó)中央情報(bào)局的手中。沈亞奇在舞廳收到了地下黨組織的秘密接頭地點(diǎn)的紙條，差點(diǎn)被賀德彪發(fā)現(xiàn)。沈亞奇偷偷把紙條燒毀，賀德彪在一旁悄悄看著。沈亞奇赴約，卻遇見了賀德彪，賀德彪告訴了她關(guān)于藍(lán)色檔案的任務(wù)。沈亞奇始終沒有等到人，其實(shí)，賀德彪就是她要等的人。